Spis treści
ARK Invest Cathie Wood oczekuje Cena Bitcoina wzrośnie do 1 miliona dolarów za monetę do 2030 roku, wraz ze wzrostem rocznych opłat za inteligentne sieci kontraktowe, zgodnie z nowym raportem opublikowanym przez firmę zarządzającą inwestycjami.
Najważniejsze informacje z raportu z 31 stycznia obejmują:
- Bitcoin osiągnie 1 milion dolarów za monetę do 2030 roku
- Inteligentne sieci kontraktowe mogą przynieść roczne opłaty w wysokości 450 miliardów dolarów do 2030 roku
- Narzędzia w inteligentnych sieciach kontraktowych rozwijają się i różnicują
- Sieci neuronowe i sztuczna inteligencja połączą się z innymi technologiami, takimi jak kryptowaluty, aby zapoczątkować nowy świat
Ogólna teza inwestycyjna ARK opiera się na pięciu zbieżnych innowacjach technologicznych, które zmienią kształt w ciągu najbliższych kilku lat, takich jak publiczne łańcuchy bloków, sztuczna inteligencja, magazynowanie energii, robotyka i sekwencjonowanie multiomiczne
Każdy z nich jest podzielony na wiele sektorów, branż i działań, które ARK ma nadzieję wykorzystać potencjał ekonomiczny swojego instrumentu inwestycyjnego.
„Sieci neuronowe są najważniejszym katalizatorem”
Oczekuje się, że ustanowienie praw własności zwiększy wartość aktywów cyfrowych również w nadchodzących latach, wynika z raportu ARK Invest. W przeszłości prawa własności, zarówno fizyczne, jak i intelektualne, wykazywały pozytywny związek z PKB na mieszkańca, który jest powszechnie używany jako miara standardu życia. Zasoby cyfrowe ze zdecentralizowanym dowodem własności prawdopodobnie spowodują wzrost wydatków online na mieszkańca. ARK przewiduje, że globalny wolumen transakcji NFT gwałtownie wzrośnie z obecnych 22 miliardów dolarów do 120 miliardów dolarów do 2027 roku, co stanowi ponad pięciokrotny wzrost.
Przewiduje ARK, wprowadzając miliardy konsumentów i miliony sprzedawców, portfele cyfrowe mogą zrewolucjonizować tradycyjną bankowość, oszczędzając koszty transakcji płatniczych o prawie 50 miliardów dolarów. Przy 3,2 miliarda użytkowników portfele cyfrowe dotarły do 40% światowej populacji. Według badań ARK, oczekuje się, że liczba użytkowników cyfrowych portfeli będzie rosła w tempie 8% rocznie, docierając do 65% światowej populacji do 2030 roku.
„Wierzymy, że długoterminowe możliwości Bitcoina rosną […]fundamenty jego sieci uległy wzmocnieniu, a baza posiadaczy stała się bardziej ukierunkowana na długoterminowe działania. Zarażenie spowodowane przez scentralizowanych kontrahentów podniosło wartość propozycji Bitcoin: decentralizacja, możliwość kontroli i przejrzystość. Cena jednego bitcoina może przekroczyć milion dolarów w następnej dekadzie.”
Według ARK inwestorzy Bitcoin są teraz bardziej skoncentrowani na inwestycjach długoterminowych niż kiedykolwiek wcześniej. Pomimo strachu rynkowego podsycanego upadkiem kilku dużych organizacji kryptograficznych, dane on-chain sugerują, że posiadacze Bitcoinów pozostają niezłomni w swoim zaangażowaniu w długoterminowe perspektywy.
Inwestycje instytucjonalne utrzymywały się na wysokim poziomie przez cały 2022 r., pomimo zarażania się poważnymi skandalami i załamaniami w całej branży. Wyróżnione przez:
- Czarna Skała: W czerwcu 2022 r. Aladdin by BlackRock nawiązał współpracę z Coinbase Prime, aby zaoferować klientom instytucjonalnym bezpośredni dostęp do kryptowalut, zaczynając od Bitcoin. Ta współpraca może przynieść biliony dolarów do klasy aktywów kryptograficznych w nadchodzących latach.
- BNY Mellon: W październiku 2022 roku BNY Mellon wprowadził platformę przechowywania aktywów kryptograficznych w celu zabezpieczenia aktywów dla inwestorów instytucjonalnych. Ponieważ firma zarządza ponad 20% światowych aktywów, które można inwestować, ma potencjał do efektywnego rozszerzenia usług finansowych za pomocą Bitcoin.
- Doradcy z Eaglebrook: W październiku 2022 roku Eaglebrook Advisors i ARK Investment Management połączyły siły, aby zapewnić doradcom finansowym dostęp do aktywnie zarządzanych strategii kryptograficznych, w tym bezpośrednią własność aktywów kryptograficznych, niskie minimalne inwestycje i bezproblemową integrację raportowania portfela.
- wierność: W listopadzie 2022 r. firma Fidelity oficjalnie wprowadziła rachunki do handlu detalicznego Bitcoin i Ether, umożliwiając inwestorom handel i bezpieczne przechowywanie tych aktywów na swojej platformie.
„Bitcoin prawdopodobnie rozwinie się na rynek o wartości wielu bilionów dolarów”.
Badania ARK przewidują, że wraz ze wzrostem wartości tokenizowanych aktywów finansowych w blockchain, zdecentralizowane aplikacje i obsługujące je sieci inteligentnych kontraktów mogą potencjalnie zarobić 450 miliardów dolarów rocznych przychodów i osiągnąć wartość rynkową 5,3 biliona dolarów do 2030 roku.
„Użyteczność inteligentnych sieci kontraktowych rozszerza się i różnicuje”.
Według raportu handlowcy wybierają rozwiązania samoobsługowe i odchodzą od scentralizowanych pośredników, ponieważ coraz bardziej preferują przejrzystość oferowaną przez zdecentralizowane giełdy. Od 2020 r. wolumen obrotu na zdecentralizowanych giełdach (DEX) rośnie jako odsetek całkowitego wolumenu obrotu kryptowalutami, chociaż CEX nadal kontroluje większość rynku, raport przewiduje, że DEX będą się tylko umacniać.
Podczas gdy kilka firm udzielających pożyczek kryptograficznych, takich jak Celsjusza i Voyager, doświadczyło niewypłacalności, zdecentralizowane rynki pożyczek, takie jak Aave, nadal działały. Rynki te nadal przetwarzały wpłaty, wypłaty, inicjowanie i likwidacje bez żadnych zakłóceń w świadczeniu usług. Od listopada 2020 r. do chwili obecnej Aave przetworzyła ponad 75 miliardów dolarów wpływów i 66 miliardów dolarów odpływów, wszystko za pośrednictwem zautomatyzowanych inteligentnych kontraktów.
Zmiany w sieci Ethereum weszły w nową fazę wraz z jej połączeniem we wrześniu 2022 r., co oznaczało przejście z Proof-of-Work (PoW) na Proof-of-Stake (PoS). Dzięki tej zmianie Ethereum wyeliminowało potrzebę energochłonnego wydobycia w celu zabezpieczenia swojej sieci, poprawiając w ten sposób swoją politykę pieniężną i ograniczając emisję nowych tokenów. Ten nowy model tokenów doprowadził do spłaszczenia rocznej emisji tokenów netto Ethereum, która jest teraz niższa niż 1,7% Bitcoina i niższa niż 4% w poprzednim modelu PoW Ethereum. W wyniku stabilnej sieci oczekuje się, że podaż Etheru spadnie w nadchodzących latach, co ARK ilustruje prognozowanym wzrostem podaży po fuzji.
Wydaje się, że rozwiązanie skalowania warstwy 2 Ethereum poprawia aktywność sieci. W 2022 roku liczba transakcji w Arbitrum i Optimism, dwóch powszechnie używanych sieciach warstwy 2, osiągnęła ten sam poziom, co w warstwie bazowej Ethereum. Ponadto liczba aktywnych adresów w każdej sieci znacznie wzrosła, przy czym Arbitrum zwiększyła się 11-krotnie, a Optimism 19-krotnie.
Pewnym powodem do niepokoju pozostaje procent podaży tokenów pobierany przez niektóre sieci warstwy 1. W przypadku łańcuchów bloków warstwy 1 nastąpił wzrost odsetka podaży tokenów kontrolowanych przez osoby poufne, takie jak zespoły założycielskie, prywatni inwestorzy oraz prywatne fundacje i fundusze. Tendencja ta jest spowodowana gromadzeniem przez założycieli większych rezerw, aby konkurować z uznanymi graczami, a także zwiększonymi inwestycjami kapitału podwyższonego ryzyka w protokoły warstwy podstawowej. Ponadto względy regulacyjne doprowadziły do spadku wykorzystania początkowych ofert monet jako środka otwartej dystrybucji, wskazuje ARK.
„Sieci inteligentnych kontraktów mogą zapewnić 450 miliardów dolarów rocznych opłat do 2030 roku”.
Po upadku scentralizowanych pośredników kryptograficznych w ubiegłym roku, zdecentralizowane publiczne łańcuchy bloków z samowykonającymi się umowami zapewniają bardziej przejrzyste i niewymagające nadzoru rozwiązanie dla usług finansowych. Decentralizacja staje się kluczowym czynnikiem w utrzymaniu pierwotnego celu publicznej infrastruktury blockchain. Badania ARK wskazują, że wraz ze wzrostem wartości tokenizowanych aktywów finansowych na blockchain, zdecentralizowane aplikacje i napędzające je sieci inteligentnych kontraktów mogą generować 450 miliardów dolarów rocznych przychodów i osiągnąć wartość rynkową 5,3 biliona dolarów do 2030 roku.
